شهدت سوق الأوراق المالية المصرية خلال النصف الأول من عام 2025 تحولات واضحة فى خريطة شركات الوساطة، مقارنة بالفترة نفسها من عام 2024، لكن مع استمرار “هيرميس للوساطة” فى الصدارة.
شهدت القائمة تغييرات لافتة فى مراكز شركات مثل “ثاندر”، “مباشر”، و”بلتون”، التى سجلت صعودًا قويًا، فى المقابل، تراجعت شركات أخرى مثل “أرقام” و”الأهلى فاروس”.
ولعبت الصفقات وعمليات داخل المقصورة دوراً لافتاً فى تحديد قائمة العشرين الكبار فى شركات السمسرة بالنصف الأول من العام الجاري، والذى تميز بارتفاع لافت فى قيم التداولات المنفذة.
هيرميس
واصلت “هيرميس” تصدرها لقائمة الشركات الأعلى تداولًا خلال النصف الأول من2025، مسجلةً تداولات تجاوزت213.9مليار جنيه، بتنفيذ1.3مليون عملية على25.2مليار ورقة مالية.
ورغم تراجع طفيف فى عدد العمليات مقارنة مع2024، الذى سجلت فيه118.1مليار جنيه،على18.2مليار ورقة مالية من خلال1.7مليون عملية، فإن الشركة نجحت فى تحقيق قفزة نوعية فى قيمة وحجم التداول.
وخلال شهر يونيو2025وحده، بلغت قيمة التداول لديها4.15مليار جنيه، بحصة سوقية قدرها %10.8من خلال234.1ألف عملية،على19.77مليار ورقة مالية.
التجارى الدولى للسمسرة
وحسمت التجارى الدولى للسمسرة فى الأوراق المالية المنافسة الشرسة مع ثاندر، واقتنصت المرتبة الثانية خلال النصف الأول من2025، مسجلةً78.8مليار جنيه عبر786.9ألف عملية، على30.1مليار ورقة مالية.
ورغم تراجع طفيف فى القيمة مقارنة مع2024التى حققت خلالها81.7مليار جنيه، فإن الشركة ضاعفت تقريبًا حجم التداول مقارنة مع9.77مليار ورقة مالية العام السابق، ما يعكس توسعًا فى قاعدة العملاء أو زيادة فى نشاط التداول الإلكتروني.
وفى يونيو2025، حلت خامسةً بقيمة تداول بلغت2.14مليار جنيه تمثل6.0% من السوق، عبر150.1ألف عملية، على11.07مليار ورقة مالية.
ثاندر
فى حين تخلت ثاندر لتداول الأوراق المالية عن مركز الوصافة فى النصف الأول من عام2024لتتجه إلى المركز الثالث، محققة تداولات بلغت75.9مليار جنيه خلال النصف الأول من2025، على52.5مليار ورقة مالية، من خلال5.893مليون عملية.
ورغم تراجعها من المركز الثانى فى2024، الذى سجلت فيه86مليار جنيه على23.4مليار ورقة مالية، بعدد أكبر من العمليات بلغ8.397مليون، فإنها سجلت أكثر من ضعف حجم التداول، ما يعكس تطورًا لافتًا فى نشاط التداول الكثيف والمنفذ آليًا.
وفى يونيو2025، حافظت على مركزها الثالث بقيمة تداول5.51مليار جنيه، عبر1.041مليون عملية، على13.76مليار ورقة مالية.
مباشر
وقفزت مباشر لتداول الأوراق المالية مركزاً واحداً لتحتل المركز الرابع خلال النصف الأول من2025، محققة75مليار جنيه، من خلال1.7مليون عملية على36.4مليار ورقة مالية، مقارنة بـالمركز الخامس فى2024عندما سجلت57.8مليار جنيه، على15.8مليار ورقة مالية بتنفيذ1.8مليون عملية.
ورغم التراجع الطفيف فى عدد العمليات، فإن الشركة حققت قفزة كبيرة فى كل من القيمة والحجم.
وخلال يونيو2025، احتلت المركز الثانى بتداولات بلغت3.80مليار جنيه، بحصة سوقية8.3%، على15.32مليار ورقة مالية من خلال305.4ألف عملية.
كشف إيهاب رشاد نائب رئيس مجلس إدارة شركة مباشر كابيتال، أن الشركة تعتزم إطلاق نسخة جديدة من تطبيق التداول الخاص بها خلال الفترة المقبلة، بهدف تحسين تجربة العملاء وتسهيل عمليات فتح الحساب والتعامل داخل التطبيق.
وأوضح رشاد أن التحديث الجديد سيوفر واجهة استخدام أكثر سلاسة وسرعة.
وأضاف: “نركز بشكل خاص على دعم المستثمرين الجدد فى السوق، ولهذا أطلقنا عرضًا خاصًا يُعفى العميل الجديد من دفع عمولة السمسرة حتى حد أقصى250ألف جنيه كقيمة تداول، فى محاولة لتخفيف الأعباء المرتبطة بتكاليف الدخول إلى البورصة”.
أشار رشاد إلى أن هذا العرض يستهدف تشجيع شريحة المستثمرين الأفراد والصغار، عبر إزالة الحواجز المتعلقة بالعمولات والمصاريف الإضافية، فى ظل سعى مباشر لتعزيز موقعها ضمن ترتيب شركات الوساطة المالية فى السوق المصرية.
إى إف جى هيرميس الدولية للسمسرة
وتراجعت إى إف جى هيرميس الدولية للسمسرة للمركز الخامس فى الترتيب العام للنصف الأول من2025بتداولات قدرها69.2مليار جنيه، على5.27مليار ورقة مالية، عبر413.5ألف عملية، مقارنة مع2024عندما جاءت فى المركز الرابع بقيمة58.9مليار جنيه،على2.45مليار ورقة مالية من خلال540.3ألف عملية.
ورغم التحسّن الواضح فى القيمة والحجم، إلا أن عدد العمليات شهد تراجعًا.
وخلال يونيو2025، جاءت فى المركز الرابع بقيمة تداول بلغت2.32مليار جنيه، بنسبة سوقية قدرها %6.7على12.39مليار ورقة مالية، بتنفيذ114.2ألف عملية.
كايرو كابيتال سيكيوريتيز
وصعدت “كايرو كابيتال” ثلاثة مراكز دفعة واحدة لتستقر فى المركز السادس فى النصف الأول من2025، بإجمالى تداولات بلغ53.7مليار جنيه، على16.2مليار ورقة مالية، من خلال نحو650ألف عملية.
وكانت الشركة قد احتلت المركز التاسع فى2024، بتداولات بلغت41.8مليار جنيه، على9.19مليار ورقة مالية، عبر577.9ألف عملية.
وفى يونيو2025، سجلت تداولات بقيمة2.81مليار جنيه، بحصة سوقية %5.3على9.66مليار ورقة مالية، من خلال120.7ألف عملية.
بلتون
قفزت “بلتون” لتداول الأوراق المالية5مراكز دفعة واحدة لتحتل المرتبة السابعة خلال النصف الأول من2025، بإجمالى تداولات قدرها50مليار جنيه، على12.2مليار ورقة مالية، من خلال548.2ألف عملية.
وفى2024، كانت فى المركز الثانى عشر بتداولات بلغت39.2مليار جنيه، على10.7مليار ورقة مالية، عبر459.2ألف عملية.
وفى يونيو2025، سجلت بلتون تداولات بقيمة1.89مليار جنيه، بحصة سوقية %5.29على9.61مليار ورقة مالية، من خلال102.3ألف عملية.
عربية أون لاين
حافظت “عربية أون لاين” على مركزها الثامن للعام الثانى على التوالي، بعد أن سجلت فى2025تداولات بقيمة49.4مليار جنيه، على15.2مليار ورقة مالية، من خلال816.3ألف عملية.
وكانت قد سجلت فى النصف الأول من2024نحو42.4مليار جنيه، على12.75مليار ورقة مالية، عبر1.2مليون عملية.
وسجلت فى شهر يونيو2025تداولات بقيمة5.97مليار جنيه، لتحقق حصة سوقية بلغت3.2%، وبلغ حجم التداول نحو1.89مليار ورقة مالية، من خلال تنفيذ148.7ألف عملية.
ورغم ثبات الترتيب، إلا أن هناك تحسنًا فى القيمة والحجم، يقابله تراجع فى عدد العمليات.
قال معتز عشماوى العضو المنتدب لشركة “عربية أون لاين”، إن الشركة تعمل حاليًا على توسيع قاعدة عملائها بشكل استراتيجي، مع التركيز على جذب مؤسسات أجنبية وعربية جديدة.
وأضاف أن الهدف الرئيسى هو إنهاء العام الجارى ضمن قائمة الخمس الكبار بين شركات السمسرة فى السوق المصري، مؤكدًا أن “عربية أون لاين” تضع النمو والتوسع المؤسسى فى صدارة أولوياتها خلال الفترة المقبلة.
أسطول
وصعدت أسطول لتداول الأوراق المالية مركزاً واحداً لتحتل المرتبة التاسعة بالنصف الأول من العام الجاري، بتداولات قدرها46.8مليار جنيه، على25.6مليار ورقة مالية، من خلال1.358مليون عملية.
وكانت عاشرًا فى2024بقيمة تداول بلغت40.3مليار جنيه، على12.7مليار ورقة مالية، عبر1.36مليون عملية.
وفى يونيو2025، سجلت تداولات بقيمة2.89مليار جنيه، بحصة سوقية %3.9على7.10مليار ورقة مالية، من خلال211.6ألف عملية.
وقال على غنام رئيس مجلس إدارة شركة أسطول القابضة للاستثمارات المالية، إن الشركة حافظت على موقع متقدم فى السوق من حيث تعاملات الأفراد، مشيرًا إلى أن ترتيب الشركة يحتل المركز الرابع أو الخامس على مستوى السوق فى هذا القطاع.
وأضاف أن المنافسة قوية بين شركات الوساطة المالية خلال الفترة الأخيرة، خاصة مع دخول عمليات تداول كبيرة من الخارج لصالح بعض الشركات، مما يؤثر بشكل ملحوظ على ترتيب السوق، إلا أن النشاط الحقيقى الذى يُظهر قوة الشركة يتمثل فى تعاملات الأفراد.
وأوضح غنام أن الشركة تواصل توسيع انتشارها الجغرافي، حيث افتتحت مؤخرًا فرعًا جديدًا فى المنيا، كما تعمل على افتتاح فرعين آخرين فى كل من الغردقة وكفر الشيخ، مشيرا إلى أن هناك خططًا مستقبلية للتوسع فى محافظتى سوهاج وأسيوط.
وأكد أن أسطول تعمل حاليًا على إنشاء صندوقين جديدين من المقرر إطلاقهما خلال الربع الأخير من العام الحالي، أحدهما خاص بالأدوات المالية ذات الدخل الثابت، والآخر للاستثمار فى الأسهم.
وتابع: “العمل على الصندوقين يتم بترخيص الشركة المباشر، دون التعاون مع جهات أخرى فى الوقت الحالي، وهناك خطة أولية لأن يتجاوز حجم كل صندوق150مليون جنيه”.
بايونيرز
عادت “بايونيرز” إلى قائمة العشرة الكبار، محتلة المركز العاشر خلال النصف الأول من2025، بتداولات بلغت45.9مليار جنيه، على21.7مليار ورقة مالية، من خلال1.052مليون عملية.
وكانت فى المركز الحادى عشر خلال2024، بتداولات بلغت39.35مليار جنيه، على11.37مليار ورقة مالية، عبر أكثر من1.1مليون عملية.
وفى يونيو2025، سجلت بايونيرز تداولات بقيمة2.90مليار جنيه، بحصة سوقية4.1%، على7.50مليار ورقة مالية، من خلال1752ألف عملية لتصبح فى المركز التاسع.
تايكون
وتقدّمت “تايكون للوساطة فى الأوراق المالية” إلى المركز الحادى عشر خلال النصف الأول من2025بعدما كانت فى المرتبة13فى الفترة المماثلة من2024، محققة قيمة تداول تجاوزت34.81مليار جنيه بحصة سوقية بلغت3.0%، من خلال تنفيذ1.053.818عملية على21.97مليار ورقة مالية.
وكانت قد سجلت فى نفس الفترة من العام الماضى تداولات بلغت نحو34.6مليار جنيه من خلال1.18مليون عملية، فى المرتبة الثالثة عشر.
وجاءت فى المرتبة الحادية عشرة ضمن ترتيب شركات الوساطة المالية بنهاية يونيو2025، بعدما سجلت قيمة تداول بلغت نحو6.15مليار جنيه، مستحوذة على حصة سوقية قدرها %3.3من إجمالى تعاملات السوق.
الأهلى
تراجعت شركة لأهلى فاروس لتداول الأوراق المالية إلى المرتبة الثانية عشرة فى تصنيف2025مقارنة بالمركز السابع فى2024، وبلغت قيمة التداول25.86مليار جنيه، بحجم تداول تخطى4.6مليار ورقة مالية، وعدد عمليات بلغ355.259، بينما كانت الشركة قد سجلت قيمة تداول بلغت47.3مليار جنيه فى الفترة المقارنة، بحجم نحو4مليار ورقة.
واحتلت “الأهلى فاروس” المركز الرابع عشر فى ترتيب شركات الوساطة المالية خلال شهر يونيو2025، بعدما سجلت قيمة تداول بلغت نحو4.19مليار جنيه، مستحوذة على حصة سوقية قدرها2.3% من إجمالى تعاملات السوق.
العربى الأفريقى الدولي
تراجعت الشركة مركزًا واحدًا فقط إلى المرتبة الثالثة عشرة فى2025، رغم تسجيل23.22مليار جنيه قيمة تداول، بعد تنفيذ286.604عملية على9.16مليار ورقة مالية، وكانت قد احتلت المركز14العام الماضى بقيمة تداول أعلى بلغت24.2مليار جنيه لكنها جاءت بحجم تداول أقل وعدد عمليات أكبر.
وجاءت شركة العربى الأفريقى الدولى لتداول الأوراق المالية والسندات فى المركز الثالث عشر بتصنيف شركات الوساطة المالية خلال شهر يونيو2025، بعدما سجلت قيمة تداول بلغت نحو4.78مليار جنيه، بما يمثل حصة سوقية قدرها %2.6.
قال ياسر المصرى العضو المنتدب لـ “العربى الأفريقى لتداول الأوراق المالية”، إن الشركة لا تشهد حاليًا مستجدات، مؤكدًا أن ما تعمل عليه حاليًا هو نوع من الأدوات الاستثمارية لا يدخل ضمن التداولات اليومية المعتادة، ولا يزال فى مرحلة التأسيس ويحتاج إلى وقت للنمو والتفعيل.
وأضاف المصرى أن الشركة لا تستهدف فى الوقت الراهن جذب محافظ أجنبية أو الدخول فى المنافسة على شريحة المستثمرين الأفراد صغيرة الحجم، مشيرًا إلى أن التركيز منصب بشكل أساسى على المؤسسات المالية، فضلًا عن نخبة المستثمرين أصحاب الملاءة المالية العالية.
وأوضح أن الحد الأدنى لحجم المحفظة التى تتعامل معها الشركة لا يقل عن250ألف جنيه، لافتًا إلى أن تقديم خدمة متكاملة بجودة عالية للمستثمرين.
وأشار المصرى إلى أن بعض هذه الشرائح قد تفضل العمل من خلال التداول الإلكترونى فقط، وهو ما توفره شركات أخرى برسوم وعمولات منخفضة دون اشتراكات شهرية، مضيفًا: “هذا ليس مجالنا ولا هو ملعبنا الرئيسي.. نحن نركز على خدمات مميزة لمستثمرين يبحثون عن تجربة استثمارية كاملة”.
أرقام
تراجعت شركة “أرقام” بشكل ملحوظ إلى المرتبة الرابعة عشرة خلال النصف الأول من2025مقارنة بالمركز السادس فى2024، محققة تداولًا بلغ20.61مليار جنيه على1.09مليار ورقة مالية عبر360.588عملية، مستحوذة على %1.8من السوق، بينما كان قد سجلت56.6مليار فى نفس الفترة من2024، مستحوذة على %5.1من الإجمالي، بحجم تداول1.6مليار ورقة، عبر أكثر من602عملية.
وتراجعت شركة أرقام لتداول الأوراق المالية إلى المركز الحادى والعشرين فى ترتيب شركات الوساطة المالية خلال شهر يونيو2025، بعدما سجلت قيمة تداول بلغت نحو2.01مليار جنيه، بحصة سوقية بلغت1.1% فقط.
ميراج
تقدّمت “ميراج” مركزًا إلى المرتبة الخامسة عشرة، بقيمة تداول بلغت18.42مليار جنيه، من خلال تنفيذ705.854عملية على14.4مليار ورقة مالية، مستحوذة على %1.6من السوق.
وكانت قد سجلت فى العام الماضى تداولات بنحو20.5مليار جنيه، وهو ما يعكس تراجعًا فى القيمة، لكن مع تحسن فى ترتيبها بدعم من أداء الشركات الأخرى.
وحافظت شركة ميراج لتداول الأوراق المالية على تواجدها ضمن قائمة الشركات الأعلى تداولًا، محتلة المركز الخامس عشر فى ترتيب شركات الوساطة المالية فى نهاية يونيو2025، حيث سجلت قيمة تداول بلغت نحو3.35مليار جنيه، مستحوذة على حصة سوقية قدرها %1.8.
برايم للتداول
دخلت “برايم” ضمن قائمة العشرين الكبار فى النصف الأول من2025باحتلالها المركز السادس عشر، إذ حققت17.45مليار جنيه قيمة تداول، بتنفيذ173.089عملية على9.37مليار ورقة مالية.
ولم تكن ضمن هذا النطاق فى الترتيب السابق، ما يبرز تحسنًا كبيرًا فى أدائها العام، حيث كانت تحتل المركز الثانى والعشرين خلال النصف الأول من2024، بقيمة تداول لم تتجاوز12.62مليار جنيه، بحصة سوقية قدرها1.1%، من خلال221.486عملية على نحو1.99مليار ورقة مالية.
وحققت شركة برايم لتداول الأوراق المالية أداءً قويًا خلال شهر يونيو2025، بعدما احتلت المركز السادس فى ترتيب شركات الوساطة المالية، مسجلة قيمة تداول بلغت نحو9.98مليار جنيه، مستحوذة على حصة سوقية كبيرة بلغت %5.4.
سيجما
استقرت “سيجما” عند المركز السابع عشر، بتداولات بلغت16.63مليار جنيه على7.03مليار ورقة مالية، من خلال368.569عملية خلال النصف الأول من العام، وكانت تحتل المركز18خلال2024، بقيمة تداول قاربت18.4مليار، ما يعكس تراجعًا فى الأداء رغم التحسن فى الترتيب.
وجاءت شركة سيجما لتداول الأوراق المالية والسندات فى المركز السابع عشر ضمن ترتيب شركات الوساطة المالية خلال شهر يونيو2025، حيث سجلت قيمة تداول بلغت نحو2.56مليار جنيه، بحصة سوقية بلغت %1.4من إجمالى تعاملات السوق.
نعيم
تراجعت “نعيم” مركزًا واحدًا إلى المرتبة الثامنة عشرة، رغم تنفيذ360.238عملية على5.44مليار ورقة مالية، بقيمة تداول بلغت16.43مليار جنيه.
وكانت الشركة فى العام الماضى قد احتلت المركز17بقيمة تداول بلغت20.1مليار جنيه، ما يشير إلى انخفاض ملحوظ فى الأداء العام.
واحتلت شركة نعيم للوساطة فى الأوراق المالية المركز السادس عشر فى ترتيب شركات الوساطة خلال شهر يونيو2025، بعدما سجلت قيمة تداول بلغت نحو2.99مليار جنيه، بما يمثل حصة سوقية قدرها %1.6.
المصرية العربية (ثمار)
تقدّمت شركةEACالمصرية العربية (ثمار) لتداول الأوراق المالية إلى المركز التاسع عشر فى ترتيب شركات الوساطة المالية خلال النصف الأول من عام2025، بعدما سجلت قيمة تداول بلغت نحو14مليار جنيه، من خلال تنفيذ383.808عملية على نحو11.6مليار ورقة مالية، مستحوذة بذلك على حصة سوقية قدرها %1.2.
ورغم تحسن ترتيب الشركة مقارنة بالفترة نفسها من عام2024، حيث كانت تحتل المرتبة العشرين، إلا أن أدائها شهد تراجعًا من حيث قيمة التداول، إذ كانت قد سجلت آنذاك16.47مليار جنيه بحصة سوقية أكبر بلغت %1.6.
أما على مستوى شهر يونيو2025، فقد جاءت “ثمار” أيضًا فى المركز التاسع عشر، محققة قيمة تداول بلغت2.23مليار جنيه على865مليون ورقة مالية، عبر56.645عملية تداول، وهو ما يعكس أداءً مستقراً نسبيًا فى ظل المنافسة بين شركات الفئة المتوسطة.
حلوان
حافظت شركة حلوان لتداول الأوراق المالية على تواجدها ضمن قائمة أكبر 20 شركة وساطة مالية خلال النصف الأول من عام 2025، رغم تراجعها مركزًا واحدًا لتستقر فى المرتبة العشرين، حيث سجلت قيمة تداول بلغت نحو 13.92 مليار جنيه، من خلال تنفيذ 515.922 عملية على 9.43 مليار ورقة مالية، مستحوذة بذلك على حصة سوقية بلغت %1.2 من إجمالى التعاملات.