سجلت وثائق صناديق الاستثمار مكاسب محدودة بشكل جماعى الأسبوع الماضي، بدعم من الصعود المحدود لمؤشرات البورصة المصرية.
وكالمعتاد احتفظت وثائق صناديق الاستثمار ذات الصلة بأدوات الدخل الثابت، وتلك الأخرى منخفضة المخاطر،بارتفاعاتها المحدودة، ومن بينها النقدية الإسلامية، والنقدية العادية.
وتزامن ذلك مع تسجيل قلة قليلة من أسهم جميع الفئات تراجعات ضعيفة للغاية.
وارتفعت مؤشرات البورصة المصرية الأسبوع الماضي، بشكل جماعي، وإن كان بمعدلات طفيفة، حيث صعدالمؤشر الرئيسى للسوق «EGX30» بنحو%0.53 مغلقا عند 31941 نقطة،و«EGX70 EWI»للأسهم الصغيرة والمتوسطة بمعدل %0.85 مغلقا عند 9417 نقطة،وفى المقابل هبط «EGX100 EWI» الأوسع نطاقا بنسبة %0.6 مغلقا عند 12775 نقطة.
وربح رأس المال السوقى الأسبوع الماضى نحو %0.02 بما يعادل 1.5 مليار جنيه، ليغلق عند 2.259 تريليون.
وسجلت تداولات الأسبوع الماضى 239.4 مليار جنيه، كان نصيب الأسهم فيها %7.95 فقط، وأدوات الدخل الثابت سندات وأذون الخزانة %92.5.
واتجه المستثمرون العرب والمصريون نحو الشراء الأسبوع الماضى بإجمالى 245.6 مليون جنيه، وفى المقابل سجل الأجانب مبيعات بقيمة مماثلة.
«الأهلى الأول» يتصدر «المتوازنة»
سجلت وثائقالصناديق المتوزانة صعودا جماعيًا الأسبوع الماضي، بقيادة وثيقة صندوق البنك الأهلى الأول التى ارتفعت بواقع %0.59 لتغلق عند 108.37جنيه.
وفى المركز الثانى جاءت وثيقة صندوق البنك الأهلى ومصر لتأمينات الحياة “الأهلى حياة” بصعود نسبته %0.49 مغلقة عند 230.73 جنيه، وثالثا صعدت وثيقة صندوق بنكNxt“سندي” بمعدل %0.42 لتستقر عند 18.01 جنيه.
«الأهلى الثالث»الرابح الأكبر في«الأسهم»
سجلت وثائق صناديق الأسهم أيضا مكاسب جماعية، بقيادة صندوق البنك الأهلى الثالث بصعود كبير بلغ %36.5 لتغلق وثيقته الأسبوع عند 381.25 جنيه.
وفى المركز الثانى صعدت وثيقة صندوقMID BANK1بمعدل %0.756 مسجلة نحو 1552 جنيه، وثالثا جاءت وثيقة صندوق بنك قناة السويس “الأجيال”، بنسبة %0.667 لتصل إلى 44.215 جنيه.
ارتفاعات بالجملة لـ«النقدية» بقيادة «مصر لتأمينات الحياة»
وصعدت جماعيًا- الصناديق النقدية -التى تستثمر أموالها فيالودائع والأوراق المالية منخفضة المخاطر، ولا تتأثر مؤشرات البورصة .
وحصدت وثيقة صندوق مصر لتأمينات الحياة أعلى مكاسب بنسبة %1.176 مسجلة 18.1 جنيه، تلاها وثيقة صندوق”CIAF”ثروتى بمعدل %1.175 لتستقر عند 174.5 جنيه.
وثالثا صعدت وثيقة صندوق ثروة لتأمينات الحياة “ثروة حياة” بمعدل %0.706 مسجلة 1.852 جنيه.
«إن آى كابيتال 15 /30» الأعلى عائدا بـ «الدخل الثابت»
وكعادتها واصلت وثائق صناديق الدخل الثابت الصعود الهامشى على أساس أسبوعي، وتصدرت وثيقة صندوق “إن آى كابيتال 30/15” المكاسب بصعود %0.482 مسجلة 16.869 جنيه.
وثانيا صعدت وثيقة صندوق “بريق” بنسبة %0.442 محققة 163.351 جنيه، ثم وثيقة صندوق “آفاق” بمعدل %0.441 مسجلة 105.76 جنيه.
«الحياة» على رأس«الإسلامية»
وشهدت وثائق الصناديق الإسلامية مكاسب جماعية وتصدرتهاوثيقة صندوق بنك الكويت الوطنى “حياة” بمعدل %0.592 مغلقا عند 56.6 جنيه، تلاها مباشرة وثيقة صندوق البنك الأهلى الوطنى وبنك البركة “بشائر” بمعدل %0.407 محققة 237 جنيه، وثالثا استقرت وثيقة صندوق بنكNxt “هلال” عند 211 جنيها، بصعود %0.388.
«مصر للتأمين التكافلي» الأفضل بـ «الإسلامية النقدية»
وعلى الجانب الآخر، واصلت وثائقالصناديق الإسلامية النقدية الصعود على أساس أسبوعي، ليستقر فى المركز الأول وثيقة صندوق مصر للتأمين التكافلى بمعدل %0.463 مسجلة 166.28 جنيه، تلاها وثيقة صندوق إن آى كابيتال-GIGللتأمين “مكاسب” الثاني، بنسبة %0.456 مسجلة 16.089 جنيه.
وثالثا صعدت وثيقة صندوق مكاسب الأول بمعدل %0.447 محققة16.177 جنين.
وتباينت وثائق الصناديق الإسلامية المتوازنة حيث هبطت وثيقة صندوق بنك أبو ظبى الأول “ازدهار”بمعدل%0.262 مسجلة 313.862 جنيه، وفى المقابل صعدت وثيقة صندوق بنك البركة مصر “المتوازن” بنسبة %0.375 مستقرة عند 208.7 جنيه.
تباين «تحديد الأصول» ومسار مغاير لـ «حماية رأس المال»
تباينت تحركات وثيقتى صناديق تحديد الأصول الأسبوع الماضي، حيث صعدت بواقع %1.50 وثيقة صندوق البنك المصرى لتنمية الصادرات «كنوز» إلى521.43 جنيه، بينما شهدت وثيقة صندوق بنك الشركة المصرفية الدولية“SAIB”الثانى تراجعاعند %0.579 إلى 405.43 جنيه.
وعلى صعيد الصناديق ذات الدخل المتنوع – ارتفعت وثائق صندوق بنك الشركة المصرفية العربية الدولية «الرابح»، بـ%0.43 ليصل سعر الوثيقة إلى 364.63 جنيه.
وصعدت وثيقتا صناديق ضمان وحماية رأس المال هامشيا، حيث سجلت وثيقة صندوق بنك مصر التراكمى “صندوق العمر” ارتفاعا بمعدل %0.38 لتصل إلى10.50 جنيه، وأيضا وثيقة صندوق البنك العربى الأفريقى «جارد»، بنسبة %0.68 لتسجل 30.421 جنيه.
وشهدت وثائق صناديق العملة الأجنبية ارتفاعا محدودا للغاية كعادتها، حيث سجل صندوق بنك مصر مقوما باليورو ارتفاعا بـ%0.0.09 لتصل إلى 14.005دولار، كما صعدت وثيقة صندوق بنك مصر مقوما باليورو بمعدل %0.0540 مسجلة 11.5842 يورو.
- تمت الاستعانة بتقسيمات بورصة الاوراق المالية فى تحديد انواع الصناديق.
- يحسب معدل العائد الاجمالى كما يلي:
أ ـ افتراض استثمار وثيقة واحدة عند بداية التقييم.
ب ـ يزداد عدد الوثائق بمعدل يساوى قيمة التوزيعات النقدية مقسوماً على قيمة الوثيقة عند إجراء التوزيعات خلال فترة التقييم.
ج ـ معدل العائد= (قيـــــــمة الوثيقة فى نهاية الفترة * عدد الوثائق فى نهاية الفترة) ـ (قيمة الوثيقة فى بداية الفترة * عــــــدد الوثائق فى بداية الفترة)/ (قيمة الوثيقة فى بداية الفترة فى عدد الوثائق فى بداية الفترة)
- تم الترتيب وفقاً لدرجة المخاطرة على اساس الانحراف المعيارى (المخاطر الكلية) لسعر الوثيقة مضافاً إليه اجمالى التوزيعات عن الثلاث سنوات المنتهية فى نهاية الاسبوع الماضي. وتزداد درجة المخاطرة من .5-1
ومن الواضح أن درجة المخاطرة تزداد كلما مالت محفظة الصندوق للاستثمار فى الاسهم، كما يزداد العائد أيضا مع ارتفاع المخاطرة والعكس صحيح، فدرجة المخاطرة تقل مع اتجاه محفظة الصندوق للاستثمار فى الودائع والأوراق المالية ذات العائد الثابت وفى نفس الوقت تقل معدلات العائد.
- يتم حساب معدلات العائد بناء على قيمة الوثائق فى يوم الخميس الأخير من كل أسبوع.
- يتم احتساب المخاطر بناء على العمليات خلال الثلاث سنوات الماضية وتستبعد الصناديق التى يقل عمرها عن ذلك.
- نسبة التغير الشهرى تقيس التغير فى قيمة الوثيقة بدون حساب أثر التوزيعات.